에코프로머티

KRX 기계장비 섹터 평균과 비교했을 때, PER은 102.03배로 업종 평균(41.05배)보다 훨씬 고평가되어 있는 반면, ROE는 2.28%로 업종 평균(9.79%)에 크게 못 미쳐 펀더멘털 경쟁력이 심각하게 저하된 상태입니다.

재무 상태가 급격히 악화되었습니다. 2026년 6월 30일 기준 매출액은 1,787억 원으로 증가했으나, 영업이익은 -105.8억 원을 기록하며 적자로 전환되었습니다. 특히 영업활동현금흐름이 -1,628억 원으로 대규모 유출되고 있어, 순이익 적자와 현금흐름 악화가 일치하는 매우 위험한 신호를 보내고 있습니다. 부채비율은 약 96%로 관리되고 있으나, 영업 현금흐름의 부재를 재무활동현금흐름(+2,386억 원)을 통한 외부 조달로 메우고 있는 실정입니다. ROE는 2.28%로 수익성이 현저히 낮습니다.

단기, 중기, 장기 추세 모두 뚜렷한 하향 곡선을 그리며 하락하고 있습니다. 현재 이동평균선이 5일 < 20일 < 60일 < 120일 순으로 배열된 완전한 역배열 상태이며, 주가가 모든 주요 이평선 아래에 위치하여 강한 하락 압력을 받고 있습니다. RSI는 38.17로 약세 구간에 머물러 있으며, MACD는 시그널 선 아래에서 하락세를 지속하고 있습니다. 특히 OBV(거래량 누적 지표)가 19,737,598로 최근 고점 대비 지속적으로 감소하고 있어, 주가 하락과 자금 이탈이 동행하는 부정적인 흐름을 보입니다. 상단 저항선은 60일 이동평균선인 40,034원 부근에 강력하게 형성되어 있으며, 단기적으로는 20일선인 37,272원이 1차 저항대입니다. 하단 지지선은 최근 저점인 34,400원 및 심리적 지지선인 30,000원 초반대까지 열려 있는 상황입니다.

수급 상황이 매우 부정적입니다. 외국인과 기관의 동반 매도세가 강하며, 특히 국민연금의 보유비율이 2025년 7월 5.03%에서 2026년 9월 3일 4.01%로 유의미하게 축소되었습니다. 또한 최근 공매도 비율이 14.87%까지 상승하며 하방 압력을 가중시키고 있습니다.

해당 요인의 상세 설명을 준비하고 있습니다.