50
밸류에이션
통신장비 섹터 내에서 기업의 사업 모델은 유효하나, 에치에프알의 경우 섹터 평균적인 재무 건전성 및 수익성 지표를 크게 하회하고 있어 섹터 반등 시에도 소외될 위험이 있습니다.
광고 영역
에치에프알
230240
코스닥당사는 Mobile Access, Broadband Access, Private 5G Networking Solution 등 다양한 통신 장비 및 솔루션을 개발·공급하는 기업입니다. 주요 제품으로는 광전송 장비, Fronthaul 장비, 인빌딩광분산장치, FTTx 및 xDSL 관련 장비, WiFi AP, 초저지연 스위치 등이 있으며, 국내외 통신사업자 및 법인 고객을 대상으로 사업을 전개하고 있습니다. O-RAN, 이음5G 등 최신 네트워크 기술을 기반으로 글로벌 시장에서 사업을 확장하고 있습니다.
QUANTYLAB VIEW
종목 분석
부정
30
기술적으로는 과매도 구간에 진입하여 단기 반등을 기대할 수 있는 위치이나, 펀더멘털 측면의 자본잠식 및 수익성 악화라는 치명적인 결함이 존재합니다. 중장기 투자 관점에서 재무 구조의 개선 없이는 하방 위험이 매우 크므로, 적극적인 매도 또는 관망이 필요한 시점입니다.
2026.09.0212,130원
상단 14,500하단 9,500
2026.05.292026.09.02
WHY THIS SCORE
판단을 만든 6가지 요인
0
재무
재무 상태가 매우 우려되는 수준입니다. 2026년 6월 말 기준 자본총계가 약 -4,496,036,234원으로 자본잠식 상태에 직면해 있습니다. ROE(자기자본이익률) 또한 -20.72%로 수익성이 극도로 악화되었으며, 지속적인 적자로 인해 재무 건전성이 매우 취약합니다.
25
기술
현재 주가는 5일, 20일, 60일, 120일 이동평균선이 모두 현재가보다 높은 위치에 형성되어 있는 전형적인 장기 하락 추세입니다. 최근 단기적인 반등 시도가 있었으나, 주요 이동평균선을 돌파하지 못하고 하향 곡선을 그리고 있습니다. RSI(상대강도지수)가 21.9로 30 미만의 극심한 과매도 구간에 진입하여 단기적 기술적 반등 가능성은 있으나, MACD는 여전히 강한 음의 값을 기록하며 하락 모멘텀이 우세합니다. OBV는 가격 하락에도 불구하고 미세하게 유지되는 모습을 보이나 추세 전환을 확신하기에는 부족합니다. 단기적으로는 볼린저 밴드 하단인 12,140원 부근이 강력한 지지선 역할을 할 것으로 보이며, 저항선은 13,200원(5일 이평선)과 14,500원(20일 이평선) 부근에 형성되어 있습니다.
50
수급
최근 외국인이 35,308주를 순매수하며 수급 개선을 시도하고 있으나, 개인의 매도세와 기관의 관망세가 교차하고 있습니다. 공매도 비율이 과거 급증했던 이력이 있어 수급의 불안정성이 상존합니다.
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뉴스
해당 요인의 상세 설명을 준비하고 있습니다.
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안정성
해당 요인의 상세 설명을 준비하고 있습니다.
현재 주가는 5일, 20일, 60일, 120일 이동평균선이 모두 현재가보다 높은 위치에 형성되어 있는 전형적인 장기 하락 추세입니다. 최근 단기적인 반등 시도가 있었으나, 주요 이동평균선을 돌파하지 못하고 하향 곡선을 그리고 있습니다.
RSI(상대강도지수)가 21.9로 30 미만의 극심한 과매도 구간에 진입하여 단기적 기술적 반등 가능성은 있으나, MACD는 여전히 강한 음의 값을 기록하며 하락 모멘텀이 우세합니다. OBV는 가격 하락에도 불구하고 미세하게 유지되는 모습을 보이나 추세 전환을 확신하기에는 부족합니다.
재무 상태가 매우 우려되는 수준입니다. 2026년 6월 말 기준 자본총계가 약 -4,496,036,234원으로 자본잠식 상태에 직면해 있습니다. ROE(자기자본이익률) 또한 -20.72%로 수익성이 극도로 악화되었으며, 지속적인 적자로 인해 재무 건전성이 매우 취약합니다.
최근 외국인이 35,308주를 순매수하며 수급 개선을 시도하고 있으나, 개인의 매도세와 기관의 관망세가 교차하고 있습니다. 공매도 비율이 과거 급증했던 이력이 있어 수급의 불안정성이 상존합니다.
통신장비 섹터 내에서 기업의 사업 모델은 유효하나, 에치에프알의 경우 섹터 평균적인 재무 건전성 및 수익성 지표를 크게 하회하고 있어 섹터 반등 시에도 소외될 위험이 있습니다.
단기적으로는 볼린저 밴드 하단인 12,140원 부근이 강력한 지지선 역할을 할 것으로 보이며, 저항선은 13,200원(5일 이평선)과 14,500원(20일 이평선) 부근에 형성되어 있습니다.
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